Des dotations et des prêts hypothécaires de dotation ont reçu beaucoup de mauvaise presse ces dernières années, sur fond d'inquiétudes sur les valeurs relevant des politiques et des accusations de distribution inadaptée de dotation.
Cet article tente de répondre à certaines des questions et préoccupations que vous mai avoir au sujet du mode de fonctionnement des fonds de dotation, ce qui leur arrive, et ce que vous pouvez faire pour assurer votre prêt hypothécaire est remboursé à la fin du terme si vous avez une hypothèque de dotation.
Qu'est-ce qu'une hypothèque de dotation?
Il existe deux principaux types de prêts hypothécaires. La première est une hypothèque de remboursement, lorsque vous effectuez un versement mensuel au prêteur qui est une partie d'intérêts et le remboursement partiel du capital initial.
Ensuite, il ya intérêt des hypothèques que, lorsque votre paiement mensuel pour le prêteur que les intérêts sur le prêt initial et la dette hypothécaire demeure inchangée. Vous faites ensuite des paiements distincts dans un régime d'investissement (comme un fonds de dotation), avec l'idée étant que, à la fin de la durée du prêt hypothécaire cet investissement aura augmenté suffisamment pour rembourser l'hypothèque.
Une calculatrice hypothécaire en ligne peut vous donner une idée de la différence dans les paiements à votre prêteur entre un intérêt seulement hypothécaire, un prêt hypothécaire de remboursement.
Intérêt que des prêts hypothécaires de dotation étaient très populaires dans les années 1980 et 1990 et étaient souvent choisis dans la conviction que la dotation finirait par être assez grande pour effacer l'hypothèque et laissent encore une coquette somme d'argent qui reste comme un bonus.
Comment puis-dotations travail?
Une fondation est une épargne à long terme des politiques, fonctionne habituellement de dix à vingt-cinq ans. Un plan de dotation a ce qu'on appelle une "somme assurée" la valeur. Si l'assuré décède pendant la durée de vie du fonds de dotation, il verse la somme assurée. Dans le cas des dotations liées aux prêts hypothécaires, la somme assurée est égale à la taille de l'hypothèque. Le remboursement en cas de décès du preneur d'assurance est garanti mais, si l'assuré survit, la valeur finale de la dotation à la fin de son mandat n'est pas garanti.
Dotations unité peut être liée, ce qui signifie que vous achetez des parts dans un fonds, ou ils peuvent être "avec des profits".
Comment l'argent se développer dans un fonds de dotation avec les profits?
Il ya deux façons dont un fonds de dotation dont les bénéfices peuvent augmenter en valeur. Tout d'abord, la compagnie d'assurance mai ajouter un bonus à votre politique de chaque année. Ceci est connu comme un bonus de réversion et est habituellement un pourcentage du montant des bénéfices réalisés par le fonds au cours des années précédentes.
Le montant ajouté en mai de cette façon seulement un petit montant. Cependant, une fois ajoutée, ces primes ne peuvent pas être enlevés - Le bonus d'où le nom de réversion - et vous appartiendra à l'échéance.
Puis il ya le bonus terminaux. C'est une somme distincte d'argent que la compagnie d'assurance peut ajouter à votre stratégie de dotation à l'échéance. Ces bonus administration sont discrétionnaires et mai ne pas être appliquées à tous.
Quels sont les avantages des dotations profits avec?
L'idée d'une dotation de profits grâce est de lisser les fluctuations du marché boursier.
Avec une dotation non avec les profits, votre investissement est lié à 100% à la Bourse. Par conséquent, il ya toujours la possibilité que la valeur de l'investissement pourrait tout tomber au moment où vous avez besoin d'argent.
En utilisant ayant des dotations en profits, les compagnies d'assurance de contourner ce problème en vous donnant un pourcentage légèrement plus faible de la croissance tout fonds comme une prime annuelle et tenter de lisser les futures déclarations de bonus annuel.
Le but de cela est de faire en sorte que, peu importe ce qui arrive aux rendements du fonds, vous êtes assurés d'un certain montant minimum quand alors la politique de dotation en maturité.
Pourquoi ne pas en profiter toute l'année des gains sous forme de bonus?
D'une part, les compagnies d'assurance et leurs gestionnaires de fonds voulons que vous ayez autant de sécurité que possible - d'où les primes de réversion qui ne peut être enlevé à une date ultérieure.
D'autre part, elles cherchent également à maximiser la croissance à long terme en investissant votre argent dans des actions et parts, les biens, les cochettes et la trésorerie. Toutes celles-ci impliquent un certain degré de risque.
Quel est le problème avec les dotations?
Toute personne qui prend une politique de dotation, soit sur une des profits ou de l'unité de base liés, doit être donné une illustration écrit par la compagnie d'assurance de la quantité de la politique pourrait être utile à l'échéance. Lorsque la prestation de ces illustrations, les assureurs ont à faire une hypothèse sur le taux de croissance par an, qui s'appliquera à l'argent que vous payez à la dotation. Ce taux présumé est connu comme le taux projeté, et il n'ya aucune garantie que ce taux sera atteint dans la réalité.
Jusqu'à il ya quelques années, les projections étaient généralement fondées sur un taux moyen de gamme une croissance de 7,5% par an. Au début des années 1980, le taux de croissance supposé utilisé dans les illustrations ont été encore plus élevé. Par conséquent, la dotation de primes mensuelles ont été faibles par rapport aux normes d'aujourd'hui, parce qu'ils ont été fixés en fonction de ces taux projetés à forte croissance.
Taux d'intérêt et autres facteurs économiques, tels que la croissance boursiers et taux d'intérêt, sont beaucoup moins élevées aujourd'hui qu'elles ne l'étaient dans les années 1980 et 1990, il a donc été nécessaire de réduire les taux de croissance prévu pour les personnes prenant une politique nouvelle dotation aujourd'hui. En conséquence, les primes mensuelles pour une politique nouvelle dotation d'aujourd'hui seront plus élevés qu'ils ne l'étaient au cours des décennies précédentes.
Comment cela affecte-t polices existantes?
Comme les taux de croissance réelle ont été plus bas que le chiffre de 7,5% de taux, une politique de dotation prises dans les années 1980 ou 1990 mai maintenant ne vaudra pas assez à l'échéance pour rembourser les intérêts seulement hypothécaire à laquelle il est lié.
Les compagnies d'assurance évaluent donc l'état des politiques de population et les contacter pour conseiller les mesures qu'ils devraient prendre dès maintenant pour éviter un déficit de potentiel à la fin de leur prêt hypothécaire.
Comment vais-je être affecté?
Dans la plupart des cas, si vous avez pris avec une dotation de profits dans le milieu des années 1980 ou plus tôt, le fonds devrait être suffisant à l'échéance pour rembourser l'hypothèque. C'est parce que l'argent dans votre politique de dotation en auront bénéficié des taux d'intérêt plus élevés et une meilleure croissance du marché boursier des années 1980.
Mais, plus courte est la durée pendant laquelle votre dotation a été en cours d'exécution, plus le potentiel d'un manque à gagner à l'échéance.
Il est impossible de prévoir exactement comment ce manque à gagner important mai être, comme tant de choses dépendent de la performance des fonds futures entre maintenant et le moment où votre fonds de dotation en maturité. Les compagnies d'assurances tentent d'évaluer la question en regardant tout ce qui a été accumulée dans votre caisse à ce jour et faire des estimations plus prudentes concernant la croissance future.
Que puis-je faire maintenant?
Il existe un certain nombre d'options:
1. Vous pouvez augmenter les paiements dans votre politique de dotation existant (sous réserve des règles Inland Revenue), ou prendre la politique de dotation supplémentaire avec le même assureur ou d'un autre assureur. Toutefois, vous mai décidez que vous ne voulez pas être lié à une autre dotation.
2. Vous pouvez demander à prolonger la durée de votre politique de dotation, sous réserve de votre prêteur hypothécaire convenant. Ce n'est probablement pas une bonne idée si cela signifie que votre politique continuerait au-delà de votre âge de la retraite.
3. Vous pouvez configurer un investissement supplémentaire, tel qu'un compte d'épargne individuels (ISA). L'ISA mai être meilleur marché et peuvent offrir un large éventail de choix d'investissement en fonction de votre attitude face au risque.
4. Vous pouvez demander à votre prêteur hypothécaire pour faire passer une partie de votre prêt hypothécaire (l'équivalent du déficit projeté sur votre fonds de dotation) à une hypothèque de remboursement. Vous pouvez vous faire une idée des coûts de la part de remboursement de votre prêt hypothécaire nouvelle en utilisant un calculateur de prêt hypothécaire en ligne.
5. Vous pouvez utiliser toute autre somme forfaitaire de rechange pour rembourser une partie de votre hypothèque. Vous aurez besoin de vérifier d'abord pour voir si cela vous rendrait responsable de toute pénalité de remboursement anticipé à partir de votre prêteur.
Quelle est la meilleure option?
Chaque cas est différent et chacun a ses propres préférences. Si vous ne savez pas quoi faire, vous devriez prendre un avis professionnel en prêts hypothécaires pour vous aider à examiner vos options et prendre une décision quant à ce qu'il faut faire.
Devrais-je seulement dans ma caisse de dotation?
Ce serait presque certainement une erreur. Beaucoup de politiques de dotation sont structurés de telle sorte que les frais de gestion sont plus élevés dans les premières années. Si vous racheter la police dès le début, le montant de votre retour mai ainsi être inférieur au montant que vous avez payé en place jusqu'à présent.
Aussi, vous devez garder à l'esprit qu'une grande proportion de la valeur finale d'une dotation de profits avec dépend de son bonus terminaux. La taille de cette prime ne sera connu qu'à l'échéance du contrat.
Donc, la meilleure stratégie consiste généralement à maintenir la dotation en place. Si vous avez besoin de couper vers le bas sur vos dépenses mensuelles, vous pouvez laisser une politique «libérées» (bien que vous mai encourir des sanctions pour ce faire). Cela signifie que vous ne payez pas plus d'argent dans le fonds de dotation, mais laissent grandement à mûrir sur la date initialement prévue pour un montant inférieur. Si vous faites cela, vous devez vous assurer que vous avez toujours la vie la couverture est suffisante pour protéger votre hypothèque.
Il est possible de vendre des polices d'assurance mixte sur le marché de seconde main de dotation. Le montant que vous obtiendrez dépendra de la politique et combien de temps elle a laissé courir. Encore une fois, c'est un domaine où l'on serait bien avisé de parler à un professionnel avant de prendre toute action.
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Auteur: David Miles
